理財"直播帶貨”勿忘風險

近年來，隨著支付寶"金錢活節”閉幕，"活錢”得到了越來越多投資者的關注。作為網絡銷售模式的創新，它給金融管理市場帶來了許多新的變化，但合規風險仍然需要投資者的警惕。

現在，當你在直播屏幕上聽到"注意，喜歡，買它”時，主持人不一定在銷售化妝品、食品、家用電器或金融產品。

近日閉幕的支付寶"理財產品直播節”，讓"理財直播”愈發發展受到影響投資者可以關注。 但需要注意的是，由於尚處發展初期，"理財直播”在探路創新的同時也暗藏一定風險，突出表現為合規風險。例如，個別金融機構會在網上和混淆離線金融服務尋求監管套利;個體生命的身體不具備合法資質;直播內容的一部分是誤導宣傳。

那么，"理財直播”接下來應如何發展?金融機構"實時交割”的初衷是什么?面對我們這一新模式，投資者應如何進行理性選擇、保護企業自身合法權益?

理財開啟"直播帶貨”

"有了正確的貨幣融資，建立相應的收益預期，做好資產配置。”

"求關注、求點贊、幫我沖榜。”

"下一波抽獎馬上開始，紅包福利來了!”……

與網絡主播"買它!”的經典營銷口號相比，理財直播稍顯"低調”，內容研究大多集中在理財業務知識以及普及、投資者通過教育、中低風險管理產品市場銷售。但是，理財直播的銷售業績一點也不低調。6月28日至7月3日，支付寶舉行了"理財直播節”。數據顯示，目前已有近40家金融機構在支付寶上開設了107場理財直播，累計覆蓋3419萬人次，其中不乏基金公司、保險機構，有的直播間當晚交易金額達到15.5億元。

究竟哪些金融機構參與了直播?理財直播帶的又是哪些貨呢?

經濟發展日報記者觀察研究發現，當前理財直播的運營管理主體多為基金公司、保險服務機構。來自支付寶的數據顯示，截至6月29日22點，博時基金財富號粉絲數達1407萬，天弘基金財富粉絲數為976萬，建信基金財富號粉絲數為511萬——關注度很為亮眼。

從直播內容來看，主要包括新產品首發，重點產品營銷，公司投資理念介紹，市場觀點分享，投資知識普及等。 對於產品銷售，金融機構大多推廣低風險金融產品。

多位業內人士表示，之所以先試水中低風險的理財產品，在於目前直播間投資者的風險偏好普遍較低，甚至部分屬於"投資小白”。

根據《關於規范金融服務機構進行資產質量管理人員業務的指導教師意見》(即"資管新規”)，金融監管機構應加強投資者適當性管理，把合適的產品賣給適合的金融市場消費者。其中，不得通過拆分資管產品的方式，向風險識別、承擔社會能力水平低於企業產品市場風險等級的投資者銷售公司產品。

值得注意的是，除了基金公司、保險機構，作為國有大行的中國工商銀行(行情601398,診股)也在支付寶上做起了直播。但其主要內容是不賣產品，而是金融欺詐的預防知識到中年組投資者的人氣，現場僅一小時當天吸引了超過60萬名的觀眾觀看。

合規風險不容忽視

金融機構為何選擇開展"理財直播”?為何在直播時普遍重視投資者進行教育發展問題?這背後凸顯出理財直播能否健康、可持續發展的關鍵 合規性。

"支付寶希望通過開放現場直播的金融了解用戶，在第一時間投資者在未來獲得最真實的反饋為用戶提供更好的服務，同時也幫助用戶培養投資理財的習慣。 財聯，基金共同基金總經理。

支付寶理財直播負責人李剛表示，希望通過科技能力，為用戶和金融機構搭建更多的溝通交流方式，讓用戶更直觀地學習到相關知識。

其實，普及理財知識的目的，在於通過不斷進行完善企業投資者教育，培育合格投資者，進而可以更好地促進理財市場經濟健康中國發展。然而，在實際操作中，目前金融市場依然活的"同居”的混亂。

"對於不特定經濟社會發展公眾來說，按照市場監管法律規定，購買理財產品前，金融管理機構首先我們要對投資者的風險偏好開展測評，根據財務風險匹配原則，向投資者銷售人員風險等級等於或低於其風險承受能力不同等級的產品。”中國銀保監會進行相關企業負責人說。

該負責人表示，這其中要特別注意"代銷產品”問題。 以商業銀行為例，其銷售人員銷售金融產品有兩種情況，一種是銷售銀行自己的金融產品，另一種是代理銷售，即銷售公募基金產品和保險產品。

為了保護投資者的利益，銀行中國保險監督管理委員會的要求，各銀行業金融機構要認真開展代銷業務，物業，快件托運系列產品，銷售其產品和銀行理財產品的存款或發行不能與銷售相混淆。

然而，在互聯網流量、績效考核等因素的影響下，個別金融機構試圖通過理財直播發揮"擦邊球”套利作用。以保險直播為例，記者發現，個別保險機構發布的短視頻和直播節目沒有規范機構簡稱的使用，保險公司與保險專業中介機構、保險機構和第三方網絡平台等之間存在混淆，甚至違反了以折扣、紅包、抽獎等形式變相發放保險合同約定的利益的規定。

為此，北京保監局銀行近日正式下發"關於保險和風險預警的短視頻直播”，需要在不同的條件下，所有的保險公司，嚴格執行安全生產法律，法規和規范性文件的要求。

出手投資先"三看”

合規性面臨更多的潛在風險，投資者應如何做出理性的選擇?業內人士建議，投資者可重點觀察三方面內容，即理財直播主體、理財直播的銷售模式、理財直播內容，分析其是否存在不合規行為。

一是看"理財直播主體”。"錢直播涉及四個主題，分別頒發主體，主體的經營者，主要錨和互動的人群。”北京銀保監局出台相關企業負責人說。從發行主體，現在包括顫音，麻利，淘寶，微信件和其他網絡平台;從主題看，這涉及到一個網絡平台或攜帶由播放軟件的各種機構和個人的手段現場活動的經營者;從錨體，錨在金融現場經常看到由金融機構的員工，名人，知名主播等;人們更交互式查看實時金融金融消費者。

為有效進行防范財務風險，各主體應切實履行自己相應義務、充分保證企業合法合規性。投資者可重點關注主持人是否具備合法資格;金融機構委托其他銷售機構進行直播的，應檢查機構是否具備合法資格。

二是看"理財直播的銷售模式”。以保險直播市場營銷為例，其銷售管理模式研究通常可以分為以下兩種，即提供可點擊的網絡信息鏈接直接投保和線上引流到線下銷售場景轉化。

他說: 「如果金融消費者可以透過視像提供的連結在網上購買保險，那么這是一項網上保險業務，必須符合《規管網上保險業務暫行辦法》的有關規定。」。"北京保監局銀行有關負責人表示，如果保險機構及其從業人員在網絡平台上注冊賬戶的保險知識或產品的評估，引導消費者普及的內容發布到接觸私信和完整的保險銷售下一行，那么就應該與監管要求，保險產品銷售的相關資通道型線。

本文來自織夢 根據監管政策，金融機構在直播過程中，不得出現不實陳述或誤導性描述、不得片面宣傳或誇大宣傳、不得違規承諾收益或承擔損失。

Posted by: cjdovjs at 08:02 AM | No Comments | Add Comment
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